卡位戰(zhàn)提前三家PK變兩“勢”對壘
三大運營商是5G基建的最核心參與者、賽道玩家,也是最早拿到牌照的成員。隨著聯(lián)通電信的攜手,三家PK變成了兩股勢力的對壘。
兩家運營商合建一張5G網(wǎng)絡(luò),這在通信史上幾乎是前所未有的。而聯(lián)通電信的聯(lián)合看似令人意外,確在情理之中。
從較早的信息來看,中國聯(lián)通董事長王曉初此前就曾對外表示過:關(guān)于5G,未來不是跟移動就是跟電信合作。最終聯(lián)通選擇了量級更為接近的電信。
從已知的三大運營商2019年的5G網(wǎng)絡(luò)投資分布,可以看到三家對于5G的投入還是有不小差距的:中國移動預(yù)計投入240億元,在全國建設(shè)5萬個基站;中國聯(lián)通預(yù)計投入80億元建設(shè)4萬個基站;中國電信大約投資90億元,年底前建設(shè)4萬個基站。
投資額度的不同,自然會造就不同的結(jié)果,截至目前,中國移動在全國52個重城市建成超過2萬個5G基站,已在全國300多個城市開展5G網(wǎng)絡(luò)建設(shè),預(yù)計2019年在超過50個城市實現(xiàn)5G商用服務(wù)。
止到今年7月份,全國范圍內(nèi)已建成5G基站3.8萬座。說明聯(lián)通電信攜手共建的數(shù)量還未及移動一家。
此外,工業(yè)和信息化部信息通信管理局局長韓夏透露,我國預(yù)計將2019年年內(nèi),于50個城市建設(shè)超過5萬個5G基站。如果按照這一數(shù)據(jù)計算,中國聯(lián)通和中國電信雙方在2019年計劃布局的5G基站最多也就是與中國移動達(dá)到持平狀態(tài)。
根據(jù)2019年中期財報數(shù)據(jù)顯示:中國移動投資活動的現(xiàn)金凈流出約為848億元,中國電信投資活動的現(xiàn)金凈流出約為332億元,中國聯(lián)通的投資活動現(xiàn)金凈流出約為271億元。與移動相比,現(xiàn)金流的不足勢必會造成短板,“財力聯(lián)合”也成為聯(lián)通與電信合作的重要因素之一。
聯(lián)通+電信方能短期內(nèi)快速達(dá)到與移動在5G市場分庭抗?fàn)幍木置妗?/span>
聯(lián)通電信攜手降本30%增速布局
聯(lián)通電信共建5G的消息一經(jīng)發(fā)布,兩家的股價應(yīng)聲上漲了3-5%。說明市場對于該舉動的看好,核心觀點在于此舉令兩家在5G布局上“降本增效”。
5G前期網(wǎng)絡(luò)建設(shè)投資很大,尤其是當(dāng)下三大運營商都面臨不同程度的業(yè)績下滑,如今,抱團共建網(wǎng)絡(luò)能夠很好地節(jié)約成本,更能加速完成5G網(wǎng)絡(luò)建設(shè),抱團參與到市場“卡位戰(zhàn)”中,不失為良策。
業(yè)內(nèi)數(shù)據(jù)預(yù)測:國內(nèi)5G的建設(shè)成本將達(dá)到3.2萬億人民幣,是4G成本的3-4倍。而聯(lián)通電信互相5G網(wǎng)絡(luò)可做到無縫異網(wǎng)漫游,而需要建設(shè)的基站密度和區(qū)域則理論上可減少到原有的一半左右,券商預(yù)測兩家需要建設(shè)的基站數(shù)量或可減少30%左右。
事實上,雙方連續(xù)的5G頻率共享,有助于降低5G網(wǎng)絡(luò)建設(shè)和運維成本,高效實現(xiàn)5G網(wǎng)絡(luò)覆蓋,快速形成5G服務(wù)能力,增強5G網(wǎng)絡(luò)和服務(wù)的市場競爭力,提升網(wǎng)絡(luò)效益和資產(chǎn)運營效率,達(dá)成雙方的互利共贏。
須知5G基站的數(shù)量將是4G的3-4倍,根據(jù)工信部發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示,截止至2018年底,國內(nèi)4G基站的總數(shù)已達(dá)372萬座。如果按照這一數(shù)據(jù)推算5G基站的數(shù)量將達(dá)到1100-1500萬座。對于聯(lián)通和電信的成本節(jié)約可以說達(dá)到了空前的高度。
技術(shù)角度看共建聯(lián)通電信合體占據(jù)“先天”優(yōu)勢
當(dāng)然關(guān)于合作的解讀僅僅是從業(yè)態(tài)的發(fā)展角度來看,但5G商用畢竟是個技術(shù),最終還是要落地到實際使用層面。對于用戶來講,幾家的5G到底有何不同呢?
首先,對于用戶來講5G商用后,所有手機支持4G的SIM卡是無需更換的。因此,也就無需更換手機號碼,這到是比3G升級到4G省事多了。不過,運營商層面確實不麻煩,但用戶卻需要更換支持5G的手機來使用5G網(wǎng)絡(luò)。
談及幾家運營商的5G技術(shù),就不得不說他們在5G頻段獲得的“頻譜”了。早在2018年,三大運營商就已經(jīng)談妥了。根據(jù)公開資料顯示,我國目前5G頻譜分配如下,5G最成熟的3.5GHz黃金頻段左右的200MHz頻譜資源,分別歸屬于中國電信和中國聯(lián)通,具體的頻譜分配是,中國電信獲得3.4GHz-3.5GHz共100MHz帶寬資源,中國聯(lián)通獲得3.5GHz-3.6GHz共100MHz帶寬資源。中國移動雖然沒有獲得最好頻譜資源,但是,它獲得了2.6GHz(2575MHz~2635MHz)頻段的160MHz頻譜資源,當(dāng)然這其中包括60MHz的現(xiàn)有的TD-LTE即4G頻段。
可能,3.5GHz頻段的細(xì)節(jié)對大多數(shù)人來說并不重要,但它的啟用讓運營商在5G網(wǎng)絡(luò)擁有了大量中端頻譜。歐洲和亞洲的研究人員以及監(jiān)管機構(gòu)已明確將3.5GHz頻段確定為5G網(wǎng)絡(luò)的理想選擇,因為它提供了無線信號覆蓋距離、穿墻能力和帶寬的完美組合??梢哉f聯(lián)通和電信在5G頻段方面已經(jīng)獲得了先天優(yōu)勢。
反觀中國移動的優(yōu)勢則是經(jīng)過多年布局成熟的4G頻段基站覆蓋,這使得移動在4G基站向5G基站升級改造中得到了極大的資金和速度提升。獲得60MHz的現(xiàn)有的TD-LTE即4G頻段也被業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為是對移動的一種補償,也有看法是認(rèn)為此舉讓移動“如虎添翼”。
目前,移動在2.6GHz上本來就有大量的TD-LTE設(shè)備,在5G建設(shè)中也將會有速度優(yōu)勢。極端情況下,只需要對天饋系統(tǒng)和主設(shè)備進(jìn)行升級,通過Massive MIMO可以大幅提高5G覆蓋能力,可以充分復(fù)用4G站址以及配套資源,獲得快速網(wǎng)絡(luò)部署優(yōu)勢。
不過,2.6GHz頻段雖然容量和覆蓋能力強,但是上行覆蓋受限于終端設(shè)備性能和功率等因素,導(dǎo)致上行覆蓋能力偏弱。此外,移動的4G也覆蓋在該頻段,4G與5G的混網(wǎng)組合,商用初期還行,但長久來看顯然不是用戶希望看到的。
卡位戰(zhàn)后的“流量站”未來移動可能拿下7成用戶?
就5G頻段而言,由于行業(yè)處于初期移動的2.6GHz頻段使得其在戶外的覆蓋能力相對較好,而另外兩家電信獲得3.4GHz-3.5GHz帶寬資源以及聯(lián)通獲得的3.5GHz-3.6GHz帶寬資源,信號的好壞則要考慮到附近基站的密度。在基站數(shù)量等同或相差不大的情況下,移動的信號穩(wěn)定性和強度可能要好于后者,反之聯(lián)通電信基站較多的情況下,無論上下載速度和穩(wěn)定性應(yīng)該都優(yōu)于移動。
此外,移動除了獲得了3.4GHz-3.5GHz的帶寬資源,還獲得60MHz的TD-LTE 4G頻段,也就是說移動是雙頻,加之移動原本擁有的4G頻段和布局,就成熟度和覆蓋度來講都是有著較高優(yōu)勢的,加上這次獲得的雙頻段可以更快的對現(xiàn)有基站設(shè)備升級改造,可以比聯(lián)通電信更快的實現(xiàn)現(xiàn)有4G覆蓋的5G化。也就是說5G商用初期,無論如何移動都擁有著天然的優(yōu)勢,聯(lián)通和電信則有種加速追趕腳步的態(tài)勢。
拋開5G的專業(yè)技術(shù)本身,就實際用戶使用層面來講,5G初期由于移動4G布局成熟的優(yōu)勢,肯定可以在5G信號覆蓋上給用戶提供更好的使用環(huán)境。而聯(lián)通和電信的5G合作雖然屬于無縫混網(wǎng)漫游,對于信號基站來講,理論上頻率越高考慮到能量衰減,需要建設(shè)的基站密度就越高。所以移動和電信只要相應(yīng)的5G基站覆蓋量足夠,能帶來的信號強度和穩(wěn)定性都是要優(yōu)于移動的。
也就是說5G時代初期,各家主要城市可能差別并不大,因為三家都會全力布局基站。所以差別更多會體現(xiàn)在城郊等地的覆蓋上,目前來看移動依托原本4G基站的優(yōu)勢在前期5G信號會優(yōu)于聯(lián)通和電信。
現(xiàn)階段大家都在布局爭搶5G先機,但先機其實已然形成。目前中國移動在北京已累計建設(shè)安裝3500+個5G基站。9月底前,中國移動北京公司將建設(shè)5000+基站,實現(xiàn)南四環(huán)以北的五環(huán)區(qū)域和郊區(qū)縣城重點區(qū)域5G室外基本覆蓋。
業(yè)內(nèi)預(yù)測2020年底,5G手機價格可能會下探至2000元。屆時5G的市場格局就已基本形成。我們無法預(yù)測未來,那么就從當(dāng)下的4G用戶存量市場來預(yù)估下5G用戶的分配情況。
根據(jù)2019年三大運營商1月運營數(shù)據(jù)顯示,中國移動用戶數(shù)累計達(dá)到9.2748億戶;中國聯(lián)通累計用戶數(shù)為2.23億戶;中國電信累計用戶數(shù)為2.4737億戶。通過4G存量市場我們可以預(yù)測到,只要各家在5G部署上沒有拉開巨大的差距,那么現(xiàn)有用戶則會隨時間自行升級到5G,也就是說移動將會拿下7成的5G用戶市場份額已經(jīng)是可以預(yù)見的了。
當(dāng)然,這里面還是存在著一些變故的可能的,畢竟技術(shù)角度上聯(lián)通電信的聯(lián)動獲得了最高的信號頻段。此外,雙方合作將帶動出更多的可能,未來在5G市場與移動做到分庭抗?fàn)幰膊粺o可能。